Družba JPMorgan je prevzela banko First Republic Bank. Rešitev ali genialna poteza?

Regulatorji so zasegli banko First Republic Bank $FRC, ki jo je nato prevzel JPMorgan $JPM. Ta nakup je hkrati velika pomoč in odlična poteza banke JPMorgan. Sprašujete se, zakaj?

JPMorgan je danes sporočil, da bo prevzel vseh 92 milijard dolarjev vlog - zavarovanih in nezavarovanih. Prav tako bo kupil večino sredstev banke, vključno s približno 173 milijardami dolarjev posojil in 30 milijardami dolarjev vrednostnih papirjev.

V skladu s sporazumom, ki je bil sklenjen po dražbi, bo JPMorgan ameriški Zvezni družbi za zavarovanje vlog (FDIC) plačal 10,6 milijarde USD za večino sredstev banke s sedežem v San Franciscu, katere propad je največji po Washington Mutual leta 2008.

V skladu s sporazumom si bo Zvezni sklad za zavarovanje vlog z družbo JPMorgan delil izgube iz posojil First Republic. Agencije ocenjujejo, da bo njen zavarovalni sklad v poslu utrpel škodo v višini 13 milijard dolarjev. Družba JPMorgan je tudi sporočila, da bo od FDIC prejela 50 milijard dolarjev sredstev.

Dogovor pomeni, da bo JPMorgan, največja banka v ZDA, iz sedanje krize izšla še večja in močnejša. Banka je sporočila, da je prejela približno 50 milijard dolarjev novih depozitov od paničnih strank, ki so želele prenesti svoj denar v banko, ki je prevelika, da bi propadla po marčevskih stečajih.

• Ob koncu prvega četrtletja je imela banka JPMorgan 2,4 bilijona dolarjev vlog.

Zakaj je prišlo do tega premika?

Bančna kriza je odprla številne rane, med katerimi je izstopala banka First Republic Bank, ki so jo številni strokovnjaki pomirjali, da so razmere pod nadzorom. Vendar je poročilo o dobičku v enem dnevu povzročilo skoraj 50-odstotni padec delnic $FRC, kar je ponovno sprožilo strahove v finančnem sistemu in bankah kot celoti.

Jamie Dimon je pri tem odigral ključno vlogo

Jamie Dimon je imel ključno vlogo pri prejšnjih prizadevanjih za reševanje banke First Republic. Njegova banka je bila ena od največjih plačnic 30 milijard dolarjev depozita 11 bank za stabilizacijo banke v težavah, druge banke pa je skušal prepričati, naj sprejmejo druge ukrepe za pomoč. Njegovi bančniki so bili najeti tudi za svetovanje FRC glede različnih možnosti.

Tako se nekateri strokovnjaki strinjajo, da je krize konec:

"To je zadnja faza začetne panike. Težave First Republic so se začele zaradi SVB in Signature," je dejal Steven Kelly, višji raziskovalni sodelavec pri programu Yale Program on Financial Stability. "To ni zgodba iz leta 2008, ko je propadla ena banka in so se vlagatelji osredotočili na naslednjo največjo banko, ki je propadla."