2 načina, kako izkoristiti najslabši trg v zadnjih 50 letih za prihodnji dobiček
Vlaganje v valute, ki jih že poznate, je lahko najboljši način za ustvarjanje bogastva. Trenutno je na prodaj nekaj visokokakovostnih in razumljivih podjetij. Po najslabši prvi polovici leta od leta 1970 vlagatelji na borzi morda razmišljajo, kaj naj storijo zdaj ali pa to izkoristijo v svojo korist v prihodnosti.
Načini, ki lahko bistveno pomagajo negotovim vlagateljem.
Kaj bi se lahko zgodilo naprej? V zadnji polovici leta 1970 se je trg povečal za 26,7 %. Čeprav dve obdobji nista povsem enaki, so spoznanja iz preteklih padcev trga še vedno aktualna. Tukaj se naučite, kako uporabiti trenutni trg za dolgoročno ustvarjanje bogastva.
1. Poiščite nizke cene, ki ponujajo vrednost
Ena od prednosti tovrstnega upada je, da delnice znanih in uspešnih podjetij padajo. Upoštevajte, kaj že veste, da deluje. Oglejmo si primer družbe Home Depot $HD, katere delnica se glede na razmerje med ceno in dobičkom (P/E) prodaja po vrednosti, ki jo je v zadnjih 10 letih dosegla le enkrat. To je podjetje, ki je v tem času podvojilo svoj letni dobiček.
Vir.
Home Depot pa ni edino trdno podjetje, ki trguje z diskontom. Apple $AAPL je poročal o rekordni prodaji v drugem fiskalnem četrtletju. Njihovi prihodki od storitev so bili rekordni. Prodaja se je na letni ravni povečala za 9 %, podjetje pa ima v blagajni več kot 190 milijard dolarjev gotovine. Apple se je odločil, da bo zadržal nekaj dolga, če pa se razmere poslabšajo, ga je mogoče obvladati. Ker je delnica v zadnjih 18 mesecih padla za 40 %, je tudi njena vrednostP/E najnižja za več let.
2. Oglejte si, kaj kupuje Buffett
Pametno se je zgledovati po enem najboljših vlagateljev vseh časov. Podjetje Berkshire Hathaway je porabilo več kot 51 milijard dolarjev za odkup približno 9 % lastnih delnic med letoma 2020 in 2021. V prvem četrtletju leta 2022 so se ti odkupi delnic upočasnili, saj se je cena delnic močno zvišala. Warren Buffett je dejal, da ponavadi poveča odkup delnic, ko cena delnice družbe Berkshire pade pod 1,2-kratnik knjigovodske vrednosti.
Vir.
Ko so se delnice družbe Berkshire leta 2022 povečale, je bila njihova knjigovodska cena skoraj 1,6. To pojasnjuje, zakaj je podjetje v prvem četrtletju odkupilo za 3,2 milijarde dolarjev delnic. Namesto tega je Buffett našel naložbe, ki so se mu zdele bolj donosne. Zdaj pa se delnica ponovno približuje Buffettovi meji 1,2-kratnika knjigovodske vrednosti.
Z deleži v proizvodnih, energetskih in zavarovalniških podjetjih nakup delnic Berkshire vlagateljem omogoča takojšnjo razpršitev. Prav tako ne bi bilo presenetljivo, če bi Buffett povečal hitrost odkupov, saj je podjetje v začetku avgusta poročalo o rezultatih za drugo četrtletje.
Ta trg je priložnost
Leta 2022 je trg doživel zgodovinsko močan padec. Poleg tega, da je bila prva polovica leta najslabša v zadnjih 50 letih, je bila tudi četrta najslabša polovica leta vseh časov po letih 1932, 1962 in 1970. Ni mogoče ugotoviti, ali se bo trg leta 2022 odbil od dna, kot se je to zgodilo v drugi polovici leta 1970, zagotovo pa si bo sčasoma opomogel.
Noben vlagatelj ne bo dosegel natančnega dna, vendar vse te ugodne delnice zagotavljajo močne naložbe. To so kakovostna in preverjena podjetja, ki jih je enostavno razumeti. Ker se mnoge od njih trgujejo na večletnih najnižjih ravneh, imajo vlagatelji zdaj dobro priložnost, da povečajo svoje dolgoročne donose. Vendar to ni naložbeni nasvet, temveč le mnenje malega vlagatelja.